O caso para mais educação e treinamento 401(k)

Os planos 401(k) mudaram desde a sua criação de um plano de poupança suplementar para a principal fonte de renda de aposentadoria. Eles estão prestes a mudar ainda mais, pois mais de 100 milhões de trabalhadores, um número que pode aumentar drasticamente com os mandatos do governo, começam a depender de plataformas de poupança no local de trabalho para lidar com mais do que apenas questões de aposentadoria.

Para atender a essas necessidades, a estrutura regulatória e legal precisa ser atualizada, a tecnologia de manutenção de registros requer grandes atualizações, pois questões como segurança cibernética testam seus limites, mas talvez mais importante, os profissionais responsáveis ​​por supervisionar o sistema precisam de melhor e mais educação e treinamento.

Faço três perguntas no início de cada programa de meio dia na The Plan Sponsor University:

  1. Supervisionar e administrar o plano de contribuição definida da sua organização é seu único trabalho?
  2. Você tem treinamento formal?
  3. Os funcionários já perguntaram quais fundos deveriam escolher?

As respostas são muito reveladoras.

Uma vez na lua azul, alguém diz que eles se concentram apenas em seu plano DC, geralmente mega-planos. Com a mesma frequência, eles recebem educação formal – na verdade, a maioria consegue o emprego quando alguém entra em seu escritório e anuncia: “Boa sorte, agora você está encarregado do nosso plano 401(k)”. E então sai.

As perguntas dos funcionários sobre qual fundo escolher mostram que, ao mudar de planos DB para DC, o ônus e a responsabilidade passaram de profissionais de previdência experientes para funcionários mal equipados.

Podemos mudar as leis o quanto quisermos, podemos atualizar os sistemas e oferecer melhor proteção cibernética, mas até que façamos um trabalho melhor de treinamento e educação das pessoas adequadamente, dando-lhes as ferramentas necessárias, os resultados serão severamente silenciados.

Assim como o plano de automóveis ajudou os participantes a acumular ativos sem educá-los, muitos patrocinadores de planos confiaram em seus provedores e consultores fiduciários independentes para ajudar a administrar seu plano. Mas, assim como precisamos do engajamento dos participantes para a descumulação, os patrocinadores dos planos precisam estar mais engajados e estão pedindo mais educação e treinamento.

Por exemplo, 9.200 patrocinadores de planos representando US$ 713 bilhões em ativos do plano e 11,6 milhões de participantes participaram de 525 programas TPSU desde 2013. Essa demanda só aumentou durante a pandemia com mais de 2.000 participantes representando US$ 254 bilhões e mais de 4 milhões de participantes. A frequência média aumentou de 10 para mais de 28 em um período de 10 anos.

A demanda é real.

Assim como precisamos reprojetar a tecnologia do provedor e promulgar novas leis, o treinamento e a educação precisam ser repensados. O que aprendemos com professores e funcionários do departamento de Educação Executiva da UCLA Anderson School of Management, um colaborador da The Retirement Advisor University e das certificações C(k)P e iC(k)P, é como os adultos aprendem, o que é muito diferente do que está sendo oferecido no mercado DC.

Os adultos aprendem pela interação, não ouvindo. Eles confiam mais nos pares do que nos especialistas que são necessários em maior ou menor grau, dependendo do nível de experiência do público. Qualquer sugestão de viés ou vendas limita severamente sua abertura e vontade de compartilhar, o que limita severamente o efeito.

Com o envelhecimento dos RPAs e a necessidade de envolver consultores de patrimônio, é necessária mais e melhor educação, o que não é possível por meio de certificações vazias que não exigem experiência e interação limitada e apenas aumentam a desconfiança dos patrocinadores do plano em relação ao nosso setor.

A necessidade e as oportunidades de treinar e educar patrocinadores e conselheiros de planos estão crescendo, mas devemos reprojetar os programas e aproveitar o uso de vídeo e aprendizado remoto, cortesia da pandemia. Porque se não fizermos isso direito, temos poucas esperanças de enfrentar o maior desafio do setor de aposentadoria – engajar e educar as pessoas no trabalho que deve ser totalmente reimaginado.

Fred Barstein é fundador e CEO da TRAU, TPSU e 401kTV.

Leave a Comment

Your email address will not be published.